Текст книги "Бухгалтерское дело. Учебное пособие"

Автор книги: Николай Бортник

Соавторы: Николай Бортник
сообщить о нарушении

Текущая страница: 9 (всего у книги 25 страниц) [доступный отрывок для чтения: 10 страниц]

4.6. Проверка органами Федеральной службы по надзору в сфере защиты прав потребителей и благополучия человека

Законодательные акты, как правило, регулируют общие вопросы в области обеспечения санитарно-эпидемиологического благополучия населения, и многие нормы этих актов, содержащие какие-либо санитарно-эпидемиологические требования (например, к жилым помещениям, к эксплуатации производственных, общественных помещений, зданий, сооружений, к организации питания населения, к продукции, ввозимой на территорию РФ, и т. д.), имеют отсылочный характер к государственным санитарно-эпидемиологическим правилам и нормативам (далее – санитарные правила). В санитарных правилах эти требования излагаются более конкретно.

В настоящее время в России действует свыше 1000 санитарных правил и гигиенических нормативов.

Юридические лица и индивидуальные предприниматели, в частности, обязаны:

• выполнять требования санитарного законодательства, а также постановлений, предписаний и санитарно-эпидемиологических заключений должностных лиц, осуществляющих государственный санитарно-эпидемиологический надзор;

• разрабатывать и проводить санитарно-противоэпидемические (профилактические) мероприятия;

• обеспечивать безопасность для здоровья человека выполняемых и оказываемых услуг, а также продукции производственно-технического назначения, пищевых продуктов и товаров, предназначенных для личных и бытовых нужд, при их производстве и транспортировке, хранении и реализации населению;

• осуществлять производственный контроль, в том числе посредством проведения лабораторных исследований и испытаний, за соблюдением санитарных правил и соблюдением санитарно-противоэпидемических (профилактических) мероприятий при выполнении работ и оказании услуг, а также при производстве, транспортировке, хранении и реализации продукции;

• иметь в наличии официально изданные санитарные правила;

• осуществлять гигиеническое обучение работников.

Должностными лицами, уполномоченными осуществлять государственный санитарно-эпидемиологический надзор, являются главные государственные санитарные врачи и их заместители, руководители структурных подразделений (их заместители), специалисты органов и учреждений указанной службы.

Указанные лица при исполнении своих служебных обязанностей и по предъявлении служебного удостоверения имеют право беспрепятственно посещать территории и помещения объектов, подлежащих государственному санитарно-эпидемиологическому надзору, для проверки соблюдения санитарного законодательства и выполнения на указанных объектах санитарно-противоэпидемических мероприятий. Данные проверки должностные лица проводят как в плановом, так и во внеплановом порядке – по заявлениям граждан или организаций, по поручению органов исполнительной власти и управления, правоохранительных органов, а также исходя из сложившейся санитарно-эпидемиологической обстановки на соответствующей территории или объекте.

Цель проверки, проводимой должностными лицами Федеральной службы по надзору, – контроль за соблюдением требований санитарного законодательства при осуществлении отдельных видов деятельности.

Выполнение юридическими лицами требований санитарных правил должно подтверждаться санитарно-эпидемиологическим заключением – документом, удостоверяющим соответствие (несоответствие) санитарным правилам хозяйственной или иной деятельности организации, продукции (работ, услуг), проектов строительства объектов, эксплуатационной документации.

На эпидемиологически значимых объектах (в лечебно-профилактических организациях, организациях общественного питания и т. п.) ведется журнал учета дезинфекционных работ, проводимых в профилактических целях, и должен быть договор на поставку дезинфекционных средств.

Этим перечень необходимых документов, которые должны быть в наличии у организаций, не ограничивается. Должностные лица вправе получать от юридических лиц и иную информацию по вопросам обеспечения санитарно-эпидемиологического благополучия населения.

В соответствии с п. 1 ст. 55 Закона от 30 марта 1999 г. № 52-ФЗ «О санитарно-эпидемиологическом благополучии населения» за нарушение санитарного законодательства устанавливается дисциплинарная, административная и уголовная ответственность.

Административная ответственность устанавливается за следующие нарушения санитарного законодательства:

• нарушение санитарно-эпидемиологических требований к жилым помещениям, эксплуатации производственных, общественных помещений, зданий, сооружений, оборудования и транспорта – влечет предупреждение или наложение штрафа на граждан в размере от 5 до 10 МРОТ, на индивидуальных предпринимателей и должностных лиц организаций– от 10 до 20 МРОТ, на юридических лиц – от 100 до 200 МРОТ;

• нарушение санитарно-эпидемиологических требований к организации питания населения, продукции, ввозимой на территорию РФ, продукции производственно-технического назначения, химическим, биологическим веществам и отдельным видам продукции, потенциально опасным для человека, товарам для личных и бытовых нужд, пищевым продуктам, пищевым добавкам, продовольственному сырью, а также контактирующим с ними материалам и изделиям, новым технологиям производства – влечет предупреждение или наложение штрафа на граждан в размере от 10 до 15 МРОТ, на индивидуальных предпринимателей и должностных лиц – от 20 до 30 МРОТ, на юридических лиц – от 200 до 300 МРОТ;

• нарушение санитарно-эпидемиологических требований к водным объектам, питьевой воде и питьевому водоснабжению населения, атмосферному воздуху в городских и сельских поселениях, воздуху в местах постоянного или временного пребывания человека, почвам, содержанию территорий городских, сельских поселений и промышленных площадок, сбору, использованию, обезвреживанию, транспортировке, хранению и захоронению отходов производства и потребления, а также к планировке и застройке городских и сельских поселений – влечет предупреждение или наложение штрафа на граждан в размере от 10 до 15 МРОТ, на индивидуальных предпринимателей и должностных лиц – от 20 до 30 МРОТ, на юридических лиц – от 200 до 300 МРОТ;

• нарушение санитарно-эпидемиологических требований к условиям труда, работы с источниками физических факторов воздействия на человека, работы с биологическими веществами, биологическими и микробиологическими организмами и их токсинами – влечет предупреждение или наложение штрафа на индивидуальных предпринимателей и должностных лиц в размере от 20 до 30 МРОТ, на юридических лиц – от 200 до 300 МРОТ;

• невыполнение санитарно-противоэпидемических (профилактических) мероприятий – влечет предупреждение или наложение штрафа на индивидуальных предпринимателей и должностных лиц в размере от 30 до 40 МРОТ, на юридических лиц – от 300 до 400 МРОТ.

Производство по делам об административных правонарушениях осуществляется в порядке, установленном Кодексом РФ об административных правонарушениях (далее – КоАП РФ).

Кроме вышеупомянутого Закона, административная ответственность юридических лиц предусмотрена также Законом РФ от 7 февраля 1992 г. № 2300-1 «О защите прав потребителей».

Административные взыскания за нарушения санитарного законодательства налагаются в соответствии с постановлениями главных государственных санитарных врачей и их заместителей.

От административной ответственности необходимо отличать так называемые меры пересечения санитарных правонарушений, которыми являются приостановление или запрещение эксплуатации тех или иных объектов, выполнения работ и т. д. Эти меры могут быть применены только главными государственными санитарными врачами или их заместителями после вынесения мотивированного постановления. Иные должностные лица или специалисты службы не вправе вынести такое постановление.

Нужно иметь в виду, что запрещение эксплуатации тех или иных объектов (деятельности) возможно лишь тогда, когда невозможно устранить выявленные нарушения. Если нарушения можно устранить, то эксплуатация объекта (деятельность) приостанавливается на время устранения допущенного нарушения.

При выявлении нарушения санитарного законодательства должностные лица, осуществляющие надзор, вправе давать гражданам и юридическим лицам предписания, обязательные для исполнения в установленные сроки. Давать предписания имеют право не только главные государственные санитарные врачи или их заместители, но и должностные лица и специалисты Федеральной службы по надзору в сфере здравоохранения и социального развития России. Главные государственные санитарные врачи могут предложить индивидуальным предпринимателям и юридическим лицам возместить вред, причиненный гражданину вследствие допущенного ими нарушения санитарного законодательства, а также возместить расходы, понесенные органами и учреждениями Федеральной службы по надзору в сфере здравоохранения и социального развития России на проведение мероприятий по ликвидации инфекционных заболеваний и массовых неинфекционных заболеваний (отравлений), связанных с нарушением санитарного законодательства.

Глава 5
Гудвилл

5.1. Сущность теории гудвилла

Переход российской экономики к рыночным отношениям создал условия, в которых предприятия могут выступать не только в качестве субъектов, но и объектов гражданских прав. Предприятие в целом или его часть могут быть объектом купли-продажи, залога, аренды и других сделок, связанных с установлением, изменением и прекращением вещественных прав. В состав предприятия как имущественного комплекса входят все виды имущества, предназначенные для его деятельности, включая земельные участки, здания, сооружения, оборудование, инвентарь, сырье, продукцию, права требования, долги, а также права на обозначения, индивидуализирующие предприятие, его продукцию, работы и услуги (фирменное наименование, товарные знаки, знаки обслуживания), и другие исключительные права, если иное не предусмотрено законом или договором (п. 2 ст. 132 ГК РФ).

Реорганизация юридических лиц путем их объединения, присоединения к сторонним организациям, разъединения, изменения структуры акционеров (собственников) и т. п. представляет собой исполнение сделок купли-продажи предприятий с условием прекращения их как субъектов права (организаций, юридических лиц) и достаточно распространена.

В связи с этим разработка методики учета и отражения на счетах бухгалтерского учета результатов купли-продажи предприятия является одной из важнейших задач теории и практики отечественного учета. В настоящее время она остается нерешенной. Нормативное регулирование правил бухгалтерского учета разницы между продажной и покупной ценой (если не считать методики учета нематериальных активов вообще) отсутствует. Встречающиеся в экономической литературе публикации на эту тему сводятся, по существу, к наиболее общему изложению англо-американской практики учета гудвилла – «добрая воля» (у различных авторов – «цена фирмы» или «деловая репутация»).

Таким образом, нашим экономистам еще предстоит вписать свои страницы в развитие сущности, теории и практики, методики учета такой своеобразной учетной категории, как гудвилл.

Актив представляет собой ресурс, находящийся в распоряжении предприятия (фирмы) в результате прошедших событий, от которого предприятие ожидает получить в будущем экономический эффект. Активы подразделяются на материальные и нематериальные.

Материальные активы (основные фонды):

• находятся в распоряжении предприятия и используются в производстве или поставке товаров и услуг, для сдачи в аренду или в административных целях и могут включать оборудование для обслуживания или ремонта любых таких основных фондов;

• приобретаются или создаются с целью использования на непрерывной основе;

• не предназначены для продажи в условиях обычной предпринимательской деятельности.

Нематериальные активы – это основные средства, которые являются неденежными по своей сущности и не имеют материального содержания.

Нематериальные активы:

• объекты интеллектуальной собственности (исключительное право на результаты интеллектуальной деятельности);

• исключительное право патентообладателя на изобретение, промышленный образец, полезную модель;

• исключительное авторское право на программы для ЭВМ, базы данных;

• имущественное право автора или иного правообладателя на топологии интегральных микросхем;

• исключительное право владельца на товарный знак и знак обслуживания, наименование места происхождения товаров;

• исключительное право патентообладателя на селекционные достижения.

Из-за сущности нематериальных активов существует множество проблем при определении соответствующего способа бухгалтерского учета. Например, такие понятия, как отношения с клиентами; высококвалифицированная рабочая сила; сильная команда управления; известная марка товара; концессии; патенты; лицензии; товарные знаки, могут быть охарактеризованы как нематериальные активы. Однако как их оценить и следует ли это делать, является проблемой бухгалтерского учета. Исходя из этого предлагаются следующие критерии, которые необходимо соблюдать, если нематериальный актив должен быть отражен в отчетах:

• первоначальная стоимость приобретения актива известна, или первоначальные издержки, понесенные при создании актива, легко устанавливаются, или актив имеет цену или стоимость, которые можно объективно и достоверно рассчитать;

• существует возможность контролирования актива;

• существует возможность ликвидировать актив отдельно, т. е. без ликвидации предприятия;

• имеется вероятность того, что предприятие получит в будущем экономический эффект;

• период, в течение которого будут достигнуты будущие экономические выгоды, может быть установлен.

Определенные нематериальные активы существуют в виде прав собственности, установленных законодательными актами, поскольку сущность прав собственности, установленных законом, легко определить и регулировать (например, патенты, товарные знаки, льготные права, концессии, лицензии). Другие нематериальные активы можно свести к общему термину «интеллектуальная собственность». Регулирование этих прав собственности в законодательном порядке представляется делом весьма сомнительным. Например, названия публикаций, торговые марки, списки клиентов, высококвалифицированная рабочая сила, сильная команда управленцев. Данные активы не могут быть легко проданы самостоятельно и зачастую связаны со свертыванием части деятельности. Если они не могут быть распроданы без продажи фирмы или ее части, то в этом случае предприятие не может рассматривать их в качестве нематериальных активов.

Нематериальные активы, которые не устанавливаются и не регулируются в отдельности, часто сливаются воедино и рассматриваются под общим заголовком «цена фирмы» (гудвилл). Экономические выгоды, получаемые от одного актива, не могут быть установлены отдельно от экономических результатов, получаемых при использовании другого актива. Даже в том случае, когда нематериальные активы контролируются и устанавливаются по отдельности, будущие экономические взгляды, получаемые предприятием от них, должны быть рассчитаны и часто считаются остаточной прибылью после того, когда все другие издержки по материальным активам возмещены.

Получение выгод от нематериальных активов менее вероятно, чем от любых других активов. Если актив имеет определимое узаконенное существование, то определяется максимальный срок полезной службы (например, права на патент). В других случаях может быть рассмотрен фиксированный условный период для его списания со счета.

Для отечественной экономики понятие «гудвилл» достаточно новое и мало используемое в практической деятельности. Гудвилл в основном показывает разницу между средствами, затраченными на покупку другой фирмы, и ценой ее чистых активов. Однако это скорее числовое значение гудвилла, чем его определение.

Гудвилл имеет существенные отличия от объектов материальных активов, к которым относятся невозможность обособленного (в отрыве от других активов) рассмотрения, ценность которого (будущая выгода) крайне неопределенна. В принципе, его назначение заключается в том, что с его помощью чистые активы (текущая стоимость) доводятся до рыночной стоимости предприятия, которая возникает при его продаже путем отражения разницы на счете «Нематериальные активы».

Альтернативой использования гудвилла является переоценка активов приобретаемого предприятия с целью доведения их стоимости до рыночной. Однако этот процесс настолько сложный, что не всегда затраты оправдывают цель. «Цена фирмы» может зависеть от колебания спроса на ее продукцию или открытого ранее неизвестного ресурса и т. д., которые повышают гудвилл независимо от рыночной стоимости ее активов.

Гудвилл удовлетворяет определению актива, так как он:

• возникает в момент покупки фирмы с целью получения дохода;

• измеряется путем сопоставления затрат на приобретение с чистыми активами фирмы;

• позволяет довести чистые активы фирмы до рыночной цены, т. е. значим;

• может быть подтвержден документально затратами на приобретение, потому что достоверен.

Таким образом, затраты на приобретение в части их превышения должны быть капитализированы и их стоимость должна амортизироваться за достаточно продолжительный промежуток времени. В мировой практике сложились три подхода к определению стоимости гудвилла.

1. Оценка репутации фирмы.

2. Текущая дисконтированная оценка разности между текущей прибылью и ожидаемой прибылью после приобретения.

3. Остаточная стоимость (превышение стоимости фирмы в целом над совокупностью оценок его чистых материальных и нематериальных активов).

Оценка репутации фирмы предполагает, что гудвилл обусловлен выгодными деловыми контрактами предприятия, благоприятными взаимоотношениями его сотрудников, высокой репутацией среди клиентов, выгодным местоположением фирмы, монопольными привилегиями, высокой квалификацией администрации и другими факторами. Сумма превышения цены, за которую может быть продано действующее предприятие, над совокупной стоимостью всех активов предприятия представляет собой плату за эти нематериальные достоинства фирмы, которые были созданы ее предыдущими владельцами. Однако большинство из названных достоинств фирмы имеет непосредственное отношение к конкретным активам, включая и нематериальные. Например, удачное местоположение предполагает высокую стоимость земли и зданий по сравнению с аналогичными, но расположенными в других местах. Безупречная репутация связана также с оценкой торговой и фирменной марки. Гудвилл же, рассматриваемый как самостоятельный актив, отражает только не распределенную по другим активам часть превышения оценки фирмы над стоимостью ее чистых активов.

Текущая дисконтированная оценка ожидаемой «сверхприбыли» гудвилла возможна только самим инвестором, поскольку определяется его прогнозами будущих потоков денежных средств, рентабельностью вложений и индивидуальными факторами риска. Однако ни один инвестор не может распределить стоимость фирмы в целом на отдельные материальные и нематериальные активы. Поэтому любая попытка выделить часть стоимости фирмы в целом на основе капитализации предлагаемой дополнительной прибыли экономически необоснованна. Оценка гудвилла по остаточной стоимости предполагает капитализацию части цены фирмы, которую нельзя отнести к стоимости какого-либо определенного актива.

Таким образом, наиболее экономически обоснованным определением гудвилла является капитализированная часть затрат на приобретение предприятия, возникающая как разность между общей их суммой и чистыми активами приобретаемого предприятия, которую нельзя отнести к стоимости какого-либо определенного актива.

Однако на практике гудвилл может быть и отрицательным в связи с тем, что затраты на приобретение окажутся ниже стоимости чистых активов покупаемого предприятия. Такая ситуация возможна и реальна в странах с недостаточно развитой рыночной системой. Возможным решением этой проблемы может быть распределение отрицательной цены фирмы по соответствующим активам так, чтобы их оценка была снижена (доведена до рыночной), и тогда отрицательный гудвилл может быть устранен. Но возможен и тот факт, что совокупная стоимость активов примерно соответствует рыночной, а цена фирмы все же ниже вследствие принудительного или спекулятивного фактора. В то же время приобретение предприятия по цене ниже стоимости чистых активов является не чем иным, как доходом (хотя в известной мере и условным). Данную разницу можно назвать прибылью с большой натяжкой, так как приобретение предприятия происходит в большинстве случаев не с целью ее продажи. Поэтому применительно к отрицательному гудвиллу можно говорить о доходах будущих периодов, трансформация которых в прибыль возможна в последующем.

Несмотря на то что невозможно перечислить все факторы, которые побуждают покупателей платить за гудвилл, полезно рассмотреть некоторые вероятные мотивы. Фирма может обладать той или иной формой монополии, либо государственной, либо местной. Если отсутствует достаточный рынок для того, чтобы две машиностроительные фирмы работали прибыльно, а покупатель приобретает эту фирму, то никто не сможет конкурировать с ним. С другой стороны, если он купит другие активы по отдельности и откроет свою собственную фирму, тогда первоначальная фирма будет все еще выставлена на продажу, и владелец может установить цену, которая побудит кого-либо купить ее. Следовательно, многие потенциальные конкуренты были бы готовы заплатить дополнительную сумму в надежде сохранить монопольное положение. Монополия может обеспечиться какой-либо формой государственной лицензии, которую нелегко получить иным способом.

Покупатель смог бы продолжать вести дела под тем же именем, что носила первоначальная фирма. Тот факт, что фирма была хорошо известна, может означать, что новые покупатели будут привлечены одним этим. Продавец, возможно, представит покупателя своим клиентам. Круг постоянных клиентов иногда является тем, за что многие новые фирмы готовы заплатить, так как полные прибыли могли бы быть получены с самого начала работы предприятия, а не по прошествии времени, необходимого для формирования достаточно широкой клиентуры. Могли существовать выгодные контракты, которые могут быть получены только лицом, покупающим фирму.

Стоимость рабочей силы, включая квалифицированное управление, помимо владельца предприятия. Обладание квалифицированной рабочей силой, включая управленческие кадры, является активом, который не отражается в балансе. Набор и подготовка подходящей рабочей силы часто стоит больших усилий и денег, и, очевидно, покупатель действующего предприятия обычно будет иметь возможность взять большую часть рабочей силы.

Обладание товарными знаками и патентами. Они могли стоить первоначальному владельцу очень мало или ничего, не показываться в балансе и могут продаваться, если фирма не продается как действующее предприятие.

Расположение сооружений фирмы может быть более ценным для работы фирмы данного типа, нежели если бы сооружения были проданы фирме любого другого типа.

Затраты на научные исследования и разработки, в результате которых появились более дешевые методы производства или более качественный товар, могли быть не капитализированы, а начислены как текущие расходы в периоды, когда они производились. Для любой новой начинающей фирмы достижение тех же результатов могло бы стоить гораздо дороже.

Таким образом, сумма, которую покупатель готов заплатить за гудвилл, зависит от его представления о будущих прибылях, которые будут получены (накоплены) фирмой благодаря названным факторам или аналогичным активам, которые трудно определить. Продавец фирмы будет стремиться показать эти дополнительные активы с наилучшей стороны, в то время как покупатель будет занижать значение тех, которые, по его мнению, являются несоответствующими или преувеличенными. Поэтому сумма, реально выплачиваемая за гудвилл, часто будет компромиссом.

Экономическое положение страны зависит от политики ограничения кредитов или стимулирования экономического роста путем ослабления кредитных ограничений соответствующего состояния конкретной отрасли промышленности, торговли или профессии – все это будет влиять на оценки будущих прибылей. Недостаток средств или относительно доступные источники финансирования для такой покупки будут приводить к существенным различиям денежных сумм, выплачиваемых за гудвилл, одинаковых фирм в различные моменты времени.

Существуют также примеры, когда сумма, которая могла бы быть получена за целое действующее предприятие, меньше, чем в случае, если бы все активы были проданы по отдельности. Это в противоположность распространенным предположениям не является «бэдвиллом», поскольку просто нет такого термина в бухгалтерском учете, а будет фактически отрицательным гудвиллом. Владелец, если он рациональный человек, будет продавать все активы по отдельности, но это не всегда так. Он может гордиться своей работой или чувствовать ответственность перед обществом и может целенаправленно стремиться продать только тем, кто будет вести дело в тех же традициях, несмотря на то что были сделаны более выгодные предложения за покупки его активов. Тот, кто должен быстро продать свою фирму, также может быть вынужден согласиться с меньшей суммой, чем он хотел бы. Следует хорошо помнить, что в бухгалтерском учете цифры сами по себе раскрывают лишь часть сути дела.

История становления и развития такой бухгалтерской категории, как гудвилл, насчитывает несколько столетий. Об этом утверждают в своем исследовании Я.В. Соколов и М.Л. Пятов. В нем говорится, что понятие «гудвилл» появилось в коммерческой практике Англии в первой половине XV в., т. е. еще до выхода в свет трактата Л. Пачоли (1494 г.). При этом английское законодательство тех лет прямо запрещало гудвилл как элемент коммерческих сделок. Ниже мы приводим основные положения указанного исследования.

Приобретение предприятия с гудвиллом, стимулирующее его продажу и облегчающее таким образом скупку предприятий, а следовательно, способствующее ускорению процесса «сосредоточения» нескольких предприятий в одних руках, рассматривалось как действие, приводящее к ограничению конкуренции, что в то время даже при добровольном согласии продавца предприятия рассматривалось властями как факт с общественно-политической точки зрения отрицательный. По крайней мере, более двухсот лет участникам заключаемых договоров купли-продажи предприятий приходилось вуалировать в тексте соглашений факты наличия гудвилла, могущие по английским законам тех лет привести к уплате штрафа и даже к тюремному заключению. И только в 1620 г. гудвилл получил право на существование со стороны судебных властей Великобритании.

В английской литературе середины 1880-х гг., т. е. спустя более 300 лет после первого упоминания о гудвилле, он становится предметом обсуждения в среде счетных работников. Они обратили внимание на то, что достаточно часто одно упоминание фирмы создает повышенный спрос на ее продукцию, что обусловливает возникновение дополнительной прибыли. Поскольку актив понимали как средства, приносящие прибыль, то сразу же возникала проблема: есть нечто, что явно приносит прибыль, но вычленить эту прибыль из общей массы не представляется возможным, а следовательно, невозможно исчислить стоимость этого нечто, т. е. гудвилла, из общей массы активов, создающих прибыль. Это порождало комплекс вопросов, связанных с «передаваемостью» гудвилла при оставлении дел или смерти одного из собственников фирмы, а также с надлежащей оценкой и отражением его «передачи» в бухгалтерском учете.

В данном случае была как бы обозначена проблема, ставшая впоследствии предметом одной из интереснейших дискуссий в мировой истории учета. Ее открыли не энтузиасты, а скептики. Их самым ярким выразителем был Иоганн Фридрих Шер (1846–1924), который трактовал гудвилл, получивший в конце XIX в. все более широкое распространение в практике бухгалтерского учета, как «особый вид вуалирования баланса» (Шер И.Ф. Бухгалтерия и баланс. – М.: Экономическая жизнь, 1925. С. 481). Шер писал, что этот прием «представляет собой так называемое “раздвоение капиталов”, имеющее место при слиянии акционерных обществ» (см. там же). Раздвоение заключалось в том, что стоимость активов приобретаемого предприятия искусственно завышалась на величину гудвилла, а поскольку эти активы списывали неравномерно, то искажались и финансовые результаты. Для большинства бухгалтеров континентальной Европы решающее значение имели именно эти взгляды И.Ф. Шера, но практика все более и более признавала гудвилл, он становился слишком распространенным, чтобы осуждать или не замечать его.

Известный английский ученый Френсис Пикслей (1852–1933) определяет гудвилл как дисконтированную стоимость ожидаемых будущих сверхприбылей, понимая под последним сумму превышения получаемой предприятием прибыли над нормой прибыли на вложенный капитал, с учетом присущих бизнесу рисков. «Гудвилл, – отмечал он, – является составляющей текущей стоимости каждого коммерческого предприятия, ожидающего получить в будущем сверхприбыль».

Это очень важное положение, которое подчеркивает, что гудвилл присущ любому предприятию, имеющему сверхприбыль, которое функционирует и может быть куплено. Однако по чисто техническим причинам объектом отражения в бухгалтерском учете может быть только «приобретенный гудвилл», т. е. гудвилл, возникающий при купле-продаже собственно предприятия или его активов, гудвилл, за который заплачены или должны быть заплачены деньги. «При этом, – утверждал Пикслей, – приобретенный гудвилл всегда по сумме меньше гудвилла потенциального, так как продавец предприятия не может рассчитывать на получение от покупателя всей суммы дисконтированной стоимости будущих сверхприбылей, иначе приобретение предприятия станет абсолютно бессмысленным, так как не будет содержать в себе никаких, даже ожидаемых в будущем, выгод по сравнению с вложением капитала в банк. И поэтому продавец должен “справедливо поделиться” будущими сверхприбылями с покупателем, т. е. отказаться от их части, достаточной, чтобы стимулировать покупателя предприятия совершить его приобретение».

Таким образом, по Пикслею, если гудвилл вообще – это вся дисконтированная стоимость будущих сверхприбылей, то гудвилл, являющийся объектом бухгалтерского учета, – это определенная часть дисконтированной стоимости будущих сверхприбылей, уплаченная покупателем предприятия его продавцу и отражаемая в бухгалтерском учете первого. «При этом, – Пикслей отмечал, – продавец не может ожидать сохранения для себя более половины дисконтированной стоимости будущих сверхприбылей».