Текст книги "Управляемое банкротство"
Автор книги: Даниил Савченко
Жанры:
О бизнесе популярно
,сообщить о нарушении
Текущая страница: 1 (всего у книги 3 страниц) [доступный отрывок для чтения: 1 страниц]
Даниил Савченко
УПРАВЛЯЕМОЕ БАНКРОТСТВО
ПРЕДИСЛОВИЕ
Какая Ваша основная цель в бизнесе? Угадаем!
Сохранить его активы. Говоря проще, вы должны сберечь деньги вашего бизнеса.
Деньги – это кровь бизнеса! Но как это сделать, если кредиторы атакуют?
Что делать, если ваши контрагенты вам не платят?
Используйте банкротство – эффективный инструмент сохранения активов в бизнесе.
В этой книге мы поделимся с Вами нашими знаниями и опытом относительно процедуры банкротства.
3 ПРИЧИНЫ, ПОЧЕМУ НУЖНО ПРОЧЕСТЬ НАШУ БРОШЮРУ:
1 Вы будете знать, как работать с кредиторами.
Что делать, если нет возможности заплатить всем?
2 Вы узнаете, как работать с должниками?
Что делать, если вам не платят?
3 Как банкротство позволяет сохранить свой бизнес в России?
С уважением, Даниил Савченко.
Управляющий партнер ЮФ «Арбитраж.ру»
ОБ АВТОРЕ
Даниил Савченко, управляющий Партнер ООО «ЮФ «Арбитраж.ру», адвокат.
Г-н Савченко руководит практикой сопровождения процедур несостоятельности, является экспертом в вопросах банкротства нефтесервисных предприятий, предприятий жилищно-коммунального хозяйства, имеет опыт сопровождения процедур банкротства ресурсоснабжающих организаций в зоне децентрализованного энергоснабжения.
Своей профессиональной задачей г-н Савченко считает повышение культуры оказания юридических услуг, внедрение в работу принципов партнерства и фидуциарности между юристом и клиентом, повышение уровня индивидуальной правовой культуры клиента.
Важнейшим направлением в своей работе г-н Савченко считает формирование лояльного отношения участников гражданского оборота к институту несостоятельности, как к возможности сохранения бизнес-активов.
Г-н Савченко является автором статей, публикуемых в ряде федеральных СМИ.
КТО МЫ?
Начнем с того, что сохранение активов в вашем бизнесе – наша профессия.
Несколько слов о компании «Арбитраж.ру»
Мы помогаем клиентам:
1 Федеральная юридическая компания, основанная в 2009 году.
2 Более 68 клиентов от Калининграда до Владивостока.
3 Мы сохранили активов более чем на 54 млрд рублей.
1 Сохранять активы, проходя через процедуру банкротства.
2 Взыскивать долги с должников защищаться от кредиторов.
3 Вести налоговые споры.
ВВЕДЕНИЕ
Банкротство – это юридический процесс, в ходе которого ты прячешь деньги в карман брюк, а кредиторам отдаешь свой пиджак.
Джоуи Адамс
Если фирма несет убытки и нечем платить по долгам, просрочка платежей составляет более трех месяцев, оптимальный выход – объявить фирму банкротом.
Банкротство фирмы – это довольно масштабный последовательный процесс, состоящий из нескольких ступеней, или процедур, каждая из которых несет определенные риски и возможности для банкрота и кредиторов. При этом непредвиденных поворотов в деле о банкротстве может быть великое множество.
С одной стороны, фирму могут пустить с молотка, отдать на растерзание кредиторам, а руководство привлечь к субсидиарной и уголовной ответственности. С другой – банкротство является самой «белой» схемой решения долговых проблем предприятия, позволяющей избежать проблем с законом, спасти активы, отсрочить исполнение по долгам и сохранить бизнес.
Каким же образом одна и та же строго регламентированная процедура может столь по-разному влиять на судьбу фирмы-банкрота и ее руководства? И можно ли банкротством управлять, то есть определенным образом влиять на его ход и итоговые результаты?
Ответ довольно прост: кто первым успеет инициировать банкротство – сам должник или его кредитор, тот получит право выбирать ключевую фигуру процесса банкротства – дружественного арбитражного управляющего, а следовательно, и возможность управлять банкротством в своих интересах.
Глава 1
ДЛЯ ЧЕГО? ЗАДАЧИ И РИСКИ БИЗНЕСА
Начнем с того, что бизнес – это коммерческая деятельность, направленная на получение прибыли, требующая перманентного анализа и долгосрочного планирования. Перед любым бизнесом всегда должны стоять задачи по его сохранению и развитию. Поэтому каждому руководителю фирмы необходимо четко определить основную цель, спектр задач, рассчитать существующие и потенциальные риски для своего бизнеса.
1.1. Задачи
Задачи бизнеса – это не какие-то абстрактные установки, а руководства к действию, представленные в виде конкретных рабочих вопросов, благодаря решению которых выполняется миссия и измеряется эффективность работы организации. Задачи являются фундаментом бизнес-стратегии.
Сохранение бизнеса (платежеспособности, финансовой устойчивости, продуктивных деловых взаимоотношений с партнерами) – это основная задача, которая должна волновать руководство фирмы в первую очередь.
Сохранение бизнеса – статичное понятие. Современные же реалии требуют постоянного роста и развития фирмы, расширения воспроизводства при имеющемся стабильном спросе с расчетом на максимальную отдачу ресурсов, повышения конкурентоспособности и рыночной ценности компании.
1.2. Риски
Руководство фирмы может нивелировать потенциальные риски со стороны кредиторов и дебиторов, риск неисполнения публичных обязательств и имиджевые риски.
Кредиторы – это физические и юридические лица, имеющие по отношению к должнику права требования по денежным и иным обязательствам. Риск для бизнеса возникает тогда, когда предприятие не отвечает по долгам и у кредиторов появляется возможность возбудить дело против должника с целью истребования задолженности в судебном порядке.
Дебиторы – это юридические и физические лица, имеющие задолженности перед фирмой. Казалось бы, какие риски для бизнеса они представляют? Дело в том, что зачастую дебиторская задолженность достигает значительных объемов, а дебиторы уклоняются от своевременных выплат по долгам. Это может стать болезненным ударом для фирмы.
Просрочка исполнения публичных обязательств, то есть налоговых платежей и платежей в фонды, влечет ничуть не меньшие риски, что и просрочка перед кредиторами.
1.3. К чему приводит невыполнение задачи по сохранению бизнеса?
Невыполнение задач по сохранению бизнеса приводит к потере активов, приносящих доход, к полной утрате контроля над процессом и часто – к развалу фирмы.
Утрата контроля над процессом – это ситуация, в которой все кредиторы должника одновременно требуют возврата долгов. Падение выручки и невозможность своевременного обслуживания кредитных обязательств неизбежно приводят к обращению кредиторов в суд, жалобам работников в прокуратуру, а также к инкассовым поручениям от налоговых органов на расчетном счете. В результате руководящие лица фирмы-должника практически теряют возможность эффективно управлять бизнесом и лишь временно компенсируют наиболее «опасные» просрочки платежей. Долги при этом только растут.
Невыполнение задачи по сохранению бизнеса может привести в результате принудительного взыскания задолженности кредиторами к риску потери ценных активов, приносящих доход.
Глава 2
БАНКРОТСТВО КАК ИНСТРУМЕНТ СОХРАНЕНИЯ БИЗНЕСА
Что делать, если все риски для бизнеса возникают одномоментно? Чтобы не усугублять проблему, нужно понять лежащую на поверхности истину: бизнес-модель стала убыточной. Поэтому не стоит пытаться по инерции существовать в рамках старой модели. Следует подумать над тем, как минимизировать убытки, сохранить бизнес и основные активы, причем сделать это с минимальными рисками.
В большинстве случаев оптимальным инструментом сохранения бизнеса в кризисной ситуации является процедура банкротства.
2.1. Что такое банкротство?
Понятие «банкротство» у разных людей вызывает неоднозначные эмоции и ассоциации. Для одних это скорее гибель предприятия, для других, наоборот, новая жизнь бизнеса и новые возможности.
В восприятии обывателя термин «банкротство» имеет ярко выраженную негативную окраску, связан с множеством мифов и необоснованных страхов, ассоциируется с концом успешной карьеры, развалом бизнеса, неэффективной управленческой политикой фирмы.
Термин «банкротство» часто путают с понятием «разорение», которое означает:
На самом деле банкротство является эффективным инструментом бизнеса. Это переход на новый этап развития или путь к диверсификации предпринимательской деятельности, реальный и законный способ сохранить контроль над финансовыми активами предприятия. Руководство фирмы, своевременно инициировав процедуру банкротства, может направить все силы на восстановление финансовых возможностей организации.
2.2. Почему бизнес-сообщество с трудом решается на банкротство?
Многие представители бизнес-сообщества относятся к банкротству как к страшной сказке для взрослых.
Негативный опыт неудачного банкротства, примеры рейдерского захвата организаций и их полного развала, случаи привлечения руководства фирмы-банкрота к административной, субсидиарной и уголовной ответственности зачастую останавливают представителей бизнес-сообщества от решительных шагов.
Почему в одних случаях банкротство завершается успешным разрешением финансовых проблем, а в других – тотальным крахом?
Ответ прост: юридически подкованный бизнесмен, да еще и с поддержкой профессионалов, кует победу на нюансах.
Но, к сожалению, сегодня о банкротстве говорят многие, а знают – единицы. Низкий уровень правовой культуры и юридическая неосведомленность часто обрекают даже самое перспективное дело на неутешительный исход.
2.2.3. СтрахиТолько не говорите слово «банкротство».
Оно пугает людей.
Страх – это вполне естественное состояние организма, функция защиты, данная человеку самой природой. Чувство страха ограждает от того, что может принести вред.
Вот только в сфере бизнеса страх не всегда бывает конструктивным. Иррациональный страх убивает любое стремление к активным действиям, хотя он и помогает воздержаться от совершения того, что может нести угрозу и привести к материальным потерям. В мире бизнеса одна потерянная возможность способна стать роковой.
Так какие же страхи сковывают представителей бизнес-сообщества и не дают сделать решительный шаг в направлении инициирования процедуры банкротства?
Каждый представитель бизнес-сообщества боится потери положительной репутации фирмы, настороженности и недоверия со стороны клиентов, коллег, банков и других кредиторов. Страх провала любого нового бизнес-проекта – это, пожалуй, самое сильное препятствие на пути к инициированию банкротства.
Потерять доверительные партнерские отношения и, как следствие, поддержку и опору со стороны партнеров – еще один серьезный страх потенциального банкрота. Опасения основаны на следующих рассуждениях: «Вряд ли партнеры по бизнесу захотят поддерживать прежние деловые отношения, пусть даже с руководством «новой» компании, зная, к какому плачевному состоянию привело управление прежней компанией. Очевидно, что с целью подстраховать и максимально обезопасить свои имущественные интересы партнеры в лучшем случае будут с крайней степенью осторожности выстраивать свои взаимоотношения с бизнесменом с несмываемой печатью банкрота, с большой вероятностью требуя от такого руководителя дополнительного обеспечения исполнения по договорам и обязательствам».
Руководители несостоятельного предприятия боятся лишиться всего имущества и потерять шансы на восстановление своего бизнеса. Страх того, что отчужденное имущество может быть реализовано, а средства, полученные от его реализации, распределены между кредиторами, – еще один весомый фактор, сдерживающий бизнесмена от признания своей фирмы банкротом.
Кроме того, существует риск привлечения руководства и учредителей фирмы к субсидиарной ответственности по долгам предприятия. В этом случае бизнесмен отвечает своим личным имуществом и денежными средствами перед бюджетом и кредиторами в размере всей задолженности компании.
Утрата контроля над бизнесом, невозможность ведения деятельности и управления фирмой – это наихудший вариант развития событий в процессе банкротства компании. Имея целью недружественное поглощение должника, инициаторы захвата могут не только выкупить долги компании, но и принять все возможные меры для получения большинства голосов на собрании кредиторов, назначения дружественного управляющего и управления судьбой банкрота.
Страх того, что кредиторы могут обвинить руководство и учредителей фирмы-банкрота во всех смертных грехах и привлечь к уголовной ответственности в соответствии со ст. 195, 196, 197 Уголовного кодекса РФ, довольно распространен среди представителей бизнес-сообщества. И, несмотря на то, что на практике подобные случаи можно буквально пересчитать по пальцам, страх вполне обоснован, так как над бизнесменом нависают угрозы неподъемных штрафов и даже реального срока заключения до шести лет.
2.3. Как преодолеть страхи перед собственным банкротством?
Во-первых, стоит успокоиться. Нет такого дела о банкротстве, которое не предполагало бы возможности оспорить действия кредиторов и взять контроль над активами несостоятельной фирмы.
Во-вторых, нужно помнить, что вины руководства и учредителей в банкротстве фирмы нет, пока «недоброжелатели» не докажут обратное, а именно прямой умысел. При профессиональной защите интересов представителей банкрота сделать это практически невозможно.
Банкротство, при профессиональном подходе к нему, – самый надежный метод борьбы с долговыми проблемами предприятия, которые могут повлечь утрату важных активов. Своевременное инициирование и грамотное проведение процедуры банкротства позволяет получить полный контроль над ситуацией в 90 % случаев.
Следовательно, исход вашего дела и судьба фирмы полностью зависят от юридически грамотных действий профессионалов, предлагающих юридические услуги и представляющих ваши интересы в суде.
2.3.2. Изучение опыта лидеров рынкаИзучение опыта грамотного проведения процедуры банкротства лидерами рынка – крупными предприятиями, которым удалось успешно восстановить платежеспособность, осуществить реструктуризацию либо перепрофилирование предприятия, позволяет трезво оценить возможности банкротства как инструмента реанимирования компании.
Задолго до начала процедуры банкротства компания имеет возможность проведения прозрачного диалога с партнерами по бизнесу. Задача – раскрыть карты и заручиться их поддержкой. Будет полезным заключить дружеские соглашения с кредиторами, представив им график реструктуризации компании с новыми выгодными условиями погашения задолженностей. Основной принцип данных мероприятий: то, что хорошо для компании, хорошо для ее партнеров.
Прежде чем принять решение о начале процедуры банкротства, необходимо сравнить издержки с выгодами, получаемыми в результате совершаемых действий. Что же мы приобретаем в случае обращения с заявлением о признании должника банкротом?
2.4. Ситуативные выгоды
Осведомленность о наличии ситуативных выгод, которые появляются у компании благодаря процедуре банкротства, позволяет понять, что банкротство – это спасательный круг, дающий возможность:
♦ ввести мораторий на погашение определенного вида долгов;
♦ снять аресты по имуществу и счетам;
♦ избежать взыскания по исполнительным документам.
В результате фирма вздохнет свободнее и у нее появится шанс восстановить свои финансовые возможности.
2.4.1. Мораторий на удовлетворение требований всех кредиторов, возникших до принятия заявления о признании должника банкротомС момента введения в отношении организации-должника первой процедуры банкротства – наблюдения автоматически замораживаются все платежи. Это значит, что:
Фирма может работать в полную силу, не переживая о выплатах кредиторам и налоговых платежах. Это дает руководству шанс доказать, что организация способна эффективно и прибыльно работать, а значит, существует вероятность, что суд назначит процедуру внешнего управления с целью реанимировать деятельность организации.
2.4.2. Снятие арестов с имуществаАресты, наложенные на имущество должника, включают запрет на свободное распоряжение имуществом, что неизбежно приводит к невозможности осуществления фирмой хозяйственной деятельности.
Инициирование процедуры банкротства – эффективный способ разрешения подобной ситуации, потому что одним из правовых последствий введения такой процедуры является снятие всех ранее наложенных арестов на имущество.
2.4.3. Приостановление взыскания по исполнительным документамЗакон о несостоятельности предусматривает приостановление взыскания по исполнительным документам и запрет влияния на компанию через службу судебных приставов сразу после того, как начинается процедура наблюдения.
2.5. Стратегические выгоды
Какие выгоды может получить от проведения процедуры банкротства компания-должник в отдаленной перспективе?
Учитывая то, что процессом банкротства руководит утвержденный судом арбитражный управляющий, стоит воспользоваться принципом «если нет возможности лично контролировать процесс, нужно его возглавить».
Поэтому, при обнаружении первых признаков банкротства организации, нужно немедленно принимать волевое решение о введении процедуры банкротства и привлечении дружественного арбитражного управляющего. Своевременное инициирование и грамотное проведение процедуры банкротства позволяет получить полный контроль над ситуацией.
2.5.2. Сохранение активов, приносящих доходГлавная долгосрочная (стратегическая) цель любого руководителя фирмы – сохранение основных активов, приносящих доход. В целом, к активам можно отнести любые блага, обладающие ценностью и принадлежащие владельцу:
Глава 3
ДОРОЖНАЯ КАРТА БАНКРОТСТВА
Для юридически не подкованных бизнесменов банкротство – это сложный лабиринт, в котором очень легко заблудиться или вовсе попасть в тупик. Дорожная карта банкротства – это четкая последовательная и довольно простая схема путей решения основных вопросов, касающихся процедуры банкротства. Следуя по карте, представленной в настоящей главе, можно из любой, даже самой сложной, долговой ситуации выйти с наименьшими потерями для компании.
3.1. Выбор стратегии
Перед тем, как возбуждать процедуру банкротства фирмы, необходимо провести анализ всех возможностей, потенциальных рисков и выбрать правильную стратегию.
Нужно определить, ради чего стоит начинать процедуру банкротства, то есть поставить четкую цель. Многие компании идут на данный шаг, чтобы полностью или частично ликвидировать бизнес, сохранив активы, которые впоследствии могут приносить доход, либо провести антикризисную программу и реанимировать предприятие.
Что выбрать: восстановительные или ликвидационные процедуры банкротства? Какие факторы могут повлиять на принятие решения о выборе стратегии?
Важным критерием при оценке активов является степень ликвидности, то есть скорость их превращения в денежные средства. По этому принципу активы предприятия, которые нужно спасать, можно разделить на следующие виды:
1. Максимально ликвидные активы: деньги в кассе организации, на расчетных, валютных и других счетах в банках, краткосрочные вложения в ценные бумаги.
2. Быстрореализуемые активы: товары, дебиторская задолженность и иные оборотные активы.
3. Медленнореализуемые активы: материалы, сырье; долгосрочные финансовые вложения в ценные бумаги; займы, предоставленные другим предприятиям на срок более 12 месяцев.
4. Труднореализуемые активы: основные средства, нематериальные активы, долгосрочные финансовые вложения в уставные фонды других предприятий.
Руководству фирмы-банкрота необходимо расставить приоритеты и ответить на вопрос о том, какие активы представляют наибольшую ценность для фирмы, и исходя из этого выбирать оптимальную стратегию банкротства.
Очевидно, что от кредиторов: залоговых и незалоговых, бюджетных фондов и налоговых органов, а также претензий работников. И здесь следует оставить разрешение этической дилеммы на потом. Главная цель – сохранить свой бизнес, находящийся в сложной финансовой ситуации. По понятным причинам, заплатить всем не получится, с этим необходимо смириться.
